Как понять, что система сломалась

Каждая просадка порождает вопрос: система временно не в форме или окончательно перестала работать? Ответ не всегда очевиден, но отличить одно от другого можно — и лучше заранее знать критерии.

Нормальная просадка против поломки

Нормальная просадка укладывается в исторические рамки стратегии: по глубине и длительности она похожа на то, что уже было на тесте и в прошлом. Тревожно, когда просадка выходит за исторический максимум, длится заметно дольше обычного или сопровождается тем, что сетапы, раньше рабочие, стабильно перестают отрабатывать.

Что могло измениться

Стратегии не вечны — это явление называют деградацией альфы. Меняется режим рынка, волатильность, поведение участников — и преимущество, работавшее годами, слабеет. Иногда дело не в рынке, а в вас: незаметно поехала дисциплина, исполнение перестало соответствовать правилам.

Что делать

Не бросать систему после первой же нестандартной просадки, но и не игнорировать сигналы. Разумный шаг — снизить объём, вернуться к строгому соблюдению правил и свериться с журналом: система ли ломается или ломается исполнение. Решение принимают по статистике на дистанции, а не по эмоциям после серии убытков.

Материал носит образовательный характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией (не ИИР).